金融債
Bank debenture
- 英語
- Bank debenture
- 領域
- 銀行制度・債券
- 確認の中心
- 発行根拠、利付・割引、預金との違い、現在の発行状況を確認する
金融債とは
金融債は、かつて長期信用銀行など特別法上の金融機関が、法律に基づき発行した債券です。長期貸出の原資を調達するため、利付金融債と割引金融債が利用されました。
利付金融債は額面に対する利息を定期的に払い、割引金融債は額面より低い価格で発行して満期に額面で償還します。銀行のバランスシートでは預金とは別の市場性負債です。
図解
金融債と預金の違い
- 金融債債券として発行・償還
- 預金預入れと払戻しの契約
- 収益利付または割引差益
- 保護商品条件と制度対象を確認
- 現在性旧発行体・承継先も確認
仕組みと類似用語の違い
仕組み
利付金融債は額面に対する利息を定期的に払い、割引金融債は額面より低い価格で発行して満期に額面で償還します。銀行のバランスシートでは預金とは別の市場性負債です。
類似用語との違い
金融債は普通社債に似た債券ですが、発行資格と根拠法が限定されていました。預金ではないため、預金保険の対象かは商品・保護預り専用商品等の条件を確認し、名称だけで保護を判断しません。
使い方・読み方と注意点
額面100万円の割引金融債を97万円で買い、満期に100万円で償還されれば差額3万円が収益の基礎です。発行体が履行できることが前提で、途中売却価格は市場金利等で変動します。
金融自由化と銀行再編で新規発行は縮小し、歴史的商品を指す場面が多くなっています。現物を保有する場合は発行体の承継、償還日、時効、保護預り、税務を確認します。
金融債についてよくある疑問
- 金融債を簡単にいうと何ですか？
- 金融債は、かつて長期信用銀行など特別法上の金融機関が、法律に基づき発行した債券です。長期貸出の原資を調達するため、利付金融債と割引金融債が利用されました。
- 金融債は何と区別しますか？
- 金融債は普通社債に似た債券ですが、発行資格と根拠法が限定されていました。預金ではないため、預金保険の対象かは商品・保護預り専用商品等の条件を確認し、名称だけで保護を判断しません。
- 金融債を見るときの注意点は何ですか？
- 金融自由化と銀行再編で新規発行は縮小し、歴史的商品を指す場面が多くなっています。現物を保有する場合は発行体の承継、償還日、時効、保護預り、税務を確認します。