市場リスク

仕組みと類似用語の違い

使い方・読み方と注意点

外貨債券は金利上昇で価格が下がり、通貨安でも円換算価値が下がります。二つの要因と相関を合わせて損益を試算する必要があります。

対象期間、信頼水準、データ期間、非線形性、相関、流動性、ストレス、モデル誤差を確認します。VaRを最大損失とみなしません。

市場リスクについてよくある疑問

市場リスクを簡単にいうと何ですか？

市場リスクは、金利、株価、為替、商品価格、ボラティリティなど市場変数の不利な変動により、保有資産や負債の価値・収益が変化するリスクです。

市場リスクは何と区別しますか？

信用リスクは相手の不履行、流動性リスクは売買・資金調達の困難です。市場価格下落が信用悪化や流動性低下を伴うと、リスクは相互に増幅します。

市場リスクを見るときの注意点は何ですか？

対象期間、信頼水準、データ期間、非線形性、相関、流動性、ストレス、モデル誤差を確認します。VaRを最大損失とみなしません。